Колбасные обрезки. Агрохолдингам досталось мало мясокомбинатов

Наряду с этим идет и передел среди крупных игроков. АПК "Агрос" продал недавно одно из ведущих своих подразделений - свинокомплекс "Ильиногорский" (Нижний Новгород) - мясному холдингу "Планета Менеджмент". Тем временем по рынку пошли слухи о возможной покупке самого заметного комбината - "Черкизовского". Компании объясняют возникший интерес к сектору просто: промышленно-финансовые группы (нефтяные, металлургические) хотят вкладываться в еще не поделенные отрасли. А аналитики считают, что речь идет не о переделе, а о нормальном формировании мясного бизнеса.

Причины и следствия.

По данным Госкомстата, за девять месяцев 2002 года к соответствующему периоду прошлого года рост в производстве говядины составил 117%, свинины - 116%, птицы - 118%. Производство колбасы составило 117%, а мясных полуфабрикатов - 115. Но отнюдь не отраслевой рост побуждает компании приобретать "мясные" активы. Как сказал "Известиям" гендиректор Института конъюнктуры аграрного рынка (ИКАР) Дмитрий Рылько, главная причина - платежеспособный спрос. Увеличение доходов населения ведет как к росту общего потребления мяса, так и к перемещению спроса на более высокие категории мясопереработки: колбасы, полуфабрикаты. "В России при разделении населения по доходам на 10 групп даже между десятой (самые обеспеченные) и девятой разрыв в среднедушевом потреблении мяса составляет 25 кг", - говорит он.

Выводы аналитиков подтверждают и сами компании. По словам вице-президента АПК "Стойленская Нива" Дмитрия Древлянского, рост потребительского спроса на мясные продукты привлекает инвесторов: начинается скупка активов, вкладываются средства в развитие производства, и в результате всех этих процессов наблюдается рост в животноводстве и в переработке мяса. А по мнению директора департамента маркетинга АПХ "Русагрокапитал" Андрея Чернышева, интерес к отрасли объясняется завершившимся переделом в "тяжелых" и финансовоемких отраслях (нефть, металл и т.д.). "Это заставляет финансово-промышленные группы, растущие из этих отраслей, вкладывать деньги в еще свободные отрасли", - считает он.

Главные по забою.

Выходцев из "тяжелых" отраслей немного. "Планета Менеджмент" родилась "благодаря" уходу команды менеджеров из "Сибнефти". Начало мясному бизнесу было положено в родном для нефтяников регионе - в Омской области, где было создано самое крупное подразделение группы - "Омский бекон". По итогам прошлого года его консолидированная прибыль составила 700 млн рублей (300% от показателей 2000 года), а рентабельность - 18%. Другой "выходец" из сырьевой отрасли - АПК "Агрос", входящий в холдинг "Интеррос"

Агрохолдинг "Стойленская Нива", учрежденный Стойленским ГОКом, основал свою мясную цепочку в ОАО ПК "Стойленский". Мясоперерабатывающий комплекс производит 60 тонн колбасных изделий и 72 тонны мясных полуфабрикатов в месяц.

Это пока молодые и развивающиеся группы, которые хотят догнать лидеров рынка, не относящихся к "тяжелым" сырьевикам. Бесспорный лидер, по оценке Мясного союза России, - АПК "Черкизовский". Холдинг начал создаваться в начале 90-х вокруг Черкизовского мясоперерабатывающего завода. В группу входит 9 мясных предприятий, 7 птицефабрик, 2 свинокомплекса, животноводческие хозяйства в сырьевых регионах России. Следом идет группа "Эксима" (4 мясокомбината, крупнейший из которых "Микояновский"). За "Эксимой" следуют мясокомбинаты "Царицыно" и "Кампомос". По оценкам начальника аналитического отдела ИКАРа Ларисы Дороговой, "Черкизовский", "Царицыно", "Микояновский" и "Кампомос" контролируют 26% общероссийской выработки колбасных изделий. А по данным Мясного союза, АПК "Черкизовский" в прошлом году был первым, и его доля составила 11%.

Претенденты на тушку.

По словам Дмитрия Рылько из ИКАРа, формируя мясной бизнес, компании, во-первых, добирают последние значимые "независимые" (не входят в отраслевые холдинги) предприятия в Московской области. Во-вторых, продолжают скупку крупных независимых региональных предприятий-лидеров. Но обычно это происходит в тех регионах, где еще нет конкурентов.

Как сказал "Известиям" Геннадий Фролов из "Черкизовского", лишь 10% предприятий России могут представлять интерес для скупщиков. Остальные практически не подлежат восстановлению.

"Новички" не только скупают региональные предприятия, но и продают свои активы друг другу. До сих пор неизвестно, в чьих интересах был приобретен "Тройкой-Диалог" мясокомбинат "Клинский". Идут разговоры, что скупка велась в пользу "Агроса". Но в самом АПК их опровергают. К его покупке "привлекли" "Планету Менеджмент", но и там говорят, что это было сделано лишь затем, чтобы поднять цену. По информации "Известий", за "Клинский" хотят $60 млн. Кроме того, сейчас идет процесс смены собственников на крупнейшем в Центральной части России мясоперерабатывающем комплексе "Смолмясо", около 40% акций которого принадлежит "Русагрокапиталу". "Агрос" якобы получил контрольный пакет, однако ни та, ни другая сторона пока не подтверждает смены собственников.

Недавно "Агрос" обменялся активами с "Планетой Менеджмент", которой продал крупнейший свинокомплекс "Ильиногорский" в Нижегородской области. По словам президента "Агроса" Дмитрия Ушакова, комплекс продали, потому что у "Агроса" в регионе не было "земли и комбикормового завода".

АПК "Черкизовский" тоже попал в списки "дележа". С начала осени циркулируют слухи о том, что предприятие будет куплено. На самом "Черкизовском" эту информацию опровергают. Впрочем, компания все равно намерена "продаться". К концу 2003-началу 2004 года все предприятия группы, как говорит Геннадий Фролов, будут переведены на единую акцию. "Мы хотим провести первичное размещение наших акций на международных биржевых площадках, за что надеемся получить $150-200 млн инвестиций", - сообщил он.

Марина Смовж «Известия» 15.11.2002
http://www.izvestia.ru